2014年12月，李克强总理指出，“发展融资担保是破解小微企业和‘三农’融资难、融资贵问题的重要手段和关键环节，对于稳增长、调结构、惠民生具有十分重要的作用”，“要切实完善监管，加强行业自律，有效防范风险”。融资担保行业作为连接银企的纽带，通过信用产生的杠杆效应，在相当广泛的范围内，成为资金链条的关键节点和资金流动的重要阀门，是风险与门槛双高的准金融企业。鉴于融资性担保公司广泛的市场影响力和较高的潜在风险，对融资性担保公司进行纳税评估，对加强税收风险管控具有重要的现实意义和长远价值。

一、融资担保的定义及业务流程
融资担保，是指“担保人与银行业金融机构等债权人约定，当被担保人不履行对债权人负有的融资性债务时，由担保人依法承担合同约定的担保责任的行为”，该经营活动隶属于《国民经济行业分类(GBT4754-2011)》租赁和商务服务业门类中的担保服务。业务范围主要包含贷款担保、票据承兑担保、贸易融资担保、项目融资担保、信用证担保等。本文主要探讨贷款担保类业务的评估方法。

二、融资担保公司的涉税征管要点
1. 因注册资金大、门槛高，在经营期间易出现闲置资金占比较大的现象。企业为提高资金利用率，在主营业务未充分开展、资金周转不达目标利润、代偿风险较高的情况下，易出现违规放贷或资金体外循环隐瞒收入的行为。
2. 业绩增长与市场拓展关系密切，相关费用成为运营的主要支出。业绩提成易采用差旅等其他费用形式。
3. 融资担保公司银行账户分为基本户、一般户和保证金账户三类，账户较多，亟须建立涉税监管的有效方案。
4. 部分担保能力强、市场信用度高、品牌效应好的融资担保公司，常将部分责任担保额截留，在截留期替被担保人托管。利用截留期累计的责任担保金进行投资或放贷，形成账外收入。

三、融资担保的评估方法探析
针对上述问题，本文在评估方法上作如下探析：
1. 资产负债率和净资产收益率比值判断法(债益比分析法)
一般来说，负债率增加会导致净资产收益率上升，如果资产负债率高而净资产收益率低，则说明通过负债形成的资产没有充分转化为利润，现金流量和盈利能力不匹配。融资担保通过资金流转实现收入，保费收入按责任担保比例提取。在代偿率稳定的情况下，主营业务的资金投入一般会带来利润的增长。该类业务负债增加一般体现在准备金、存入保证金、其他应付款、预收保费等科目。若资产负债率居高而净资产收益率走低，则可怀疑存在体外循环的大额资金或未计税的隐性收入。
2. 保证金比值辅助分析法
融资担保业务存在两类保证金，一类为存出保证金，一类为存入保证金。存出保证金为企业按合作银行要求，依照责任担保金额，按约定比例存出并由银行托管的保证金。如果存出保证金与担保收入的比值，在不同的期间存在较大波动，在协议比例和合作银行未变的情况下，应怀疑资金周转率出现波动。
3. 存出保证金资本占比分析法
存出保证金借方发生额在实收资本中的占比直接反映了担保业务的资金投入比率和资金利用率，存出保证金资本占比与其他应收款资本占比的对比分析，可作为考察资金体外循环的参考指标。若存出保证金借方额与其他应收款借方发生额比值大于1，余额比值也大于1，则表明融资担保业务的资金占用率高于体外循环的资金使用率。
4. 利息收入指标分析法
存出保证金由银行托管，大部分货币资金存于银行账户，存款利息是判断流动资产类科目，尤其是货币资金真实性的指标。现设定两项指标：
①利息收入平均值变动率=(本期利息收入平均值-基期利息收入平均值)÷基期利息收入平均值×100%
②货币资金、存出保证金和交易性金融资产平均值变动率=(本期货币资金、存出保证金和交易性金融资产平均值合计-基期平均值合计)÷基期平均值合计×100%
通过两项指标进行配比分析，如果利息收入变动率与存出保证金、货币资金及金融资产变动率相差太大，匹配度过低，可以怀疑企业有相当部分的货币资金未存于银行账户，财务报表的货币资金科目不实。
5. 工资费用类指标分析
担保收入与工资比值用于分析单位工资带来的收入，担保收入工资比值变动率显示单位工资带来的收益弹性，个税与工资比值显示单位工资承担的税负。若出现以下情况，则说明存在少报个税的可能：
①工资与期间费用比值稳定或减少，而担保收入与工资比值逐年增大。
②个税与工资比值逐年降低，而担保收入与工资比值逐年增大。
③担保收入与工资比值变动率如果明显大于个税与工资比值变动率， 两者比值为正，且远大于1。

四、结语
结合行业发展和征管实际，融资担保的评估还处于不断完善和探索的阶段，评估指标体系可以从一维走向多维，建立全方位的评估系统。